Mindre än 25 % av bolånen nu under vattnet

Econintersect: Zillow, det hemrelaterade marknadsföretaget, har släppt sina uppgifter för andra kvartalet 2013. Uppgifterna visar att det svårt förlamade bostadslåneområdet fortsätter en långsam läkningsprocess. För femte kvartalet i rad minskade antalet undervattenslån. Bolån med tillgodohavanden större än bostadens marknadsvärde sägs vara under vattnet. Enligt Zillow är totalt 12.2 miljoner bolån fortfarande skyldiga mer än vad huset är värt, 23.8% av alla bolån.

Zillow säger att mer än 3 miljoner bolånegivare fått solid fotfäste under det senaste året. Under andra kvartalet 2012 hade 15.3 miljoner husägare bolån med negativt eget kapital, mer än 30 % av alla bolån. Trots den markanta förbättringen under de senaste tolv månaderna, mer än 6 miljoner av dem som fortfarande är under vattnet "kommer troligen inte att dyka upp på flera år". Det finns fortfarande områden i landet där den genomsnittliga bolånet är 20 %, 30 % eller till och med mer än 40 % i negativt eget kapital. Följande karta visar county by county status runt om i USA. Klicka på kartan för att gå till en interaktiv version på Zillow som visar data för valfritt län.

Klicka på kartan för en större interaktiv version på Zillow.com.

Här är hela pressmeddelandet från Zillow:

Mer än hälften av de 12.2 miljoner låntagare som är kvar under vattnet kommer sannolikt inte att dyka upp på flera år, enligt Zillow Negative Equity-rapport för andra kvartalet

SEATTLE, 29 augusti 2013 /PRNewswire/ — När bostadsvärdena fortsätter att stiga, fortsatte den nationella negativa aktieräntan att falla under andra kvartalet och föll till 23.8 procent av alla husägare med bolån, enligt Zillow® Negative Equity Report för andra kvartalet[i]. Miljontals husägare är dock kvar så långt under vattnet att det kommer att ta år för dem att återfå eget kapital, även när husvärdena fortsätter att återhämta sig.

Cirka 12.2 miljoner husägare med bolån var i negativt eget kapital, eller under vattnet, i slutet av andra kvartalet och var skyldiga mer på sina bolån än vad deras hem är värda. Det är en minskning från 13 miljoner husägare under första kvartalet och 15.3 miljoner vid samma tidpunkt förra året. Ungefär en tredjedel av bostäderna ägs utan bolån. Den negativa aktieandelen bland alla husägare, både med och utan bolån, var 16.7 procent i slutet av andra kvartalet.

I hela landet är mer än hälften (57 procent) av husägarna med negativt kapital under vattnet med 20 procent eller mer, och ungefär en av sju (13.4 procent) är skyldig mer än dubbelt så mycket som deras hem är värt. Enligt den senaste Zillow Home Value Forecast[ii] förväntas bostadsvärdena stiga med 4.8 procent under nästa år. Om man antar uppskattning i den takten framöver, skulle det ta en husägare under vattnet med 20 procent ungefär fyra år att nå positivt eget kapital.

"Utbrett stigande bostadsvärden under det senaste året har hjälpt till att få bort negativt eget kapital i hela landet, och hjälpt många husägare som bara låg under vattnet att komma upp för luft. För de husägare som befinner sig djupt under vattnet finns det fortfarande en lång rad att hacka, säger Zillows chefsekonom Dr Stan Humphries. "Den frustrerande långsamma takten av negativa aktienedgångar inför en sådan robust värdeuppskattning av bostäder är ett direkt resultat av det faktum att många människor på de hårdast drabbade marknaderna befinner sig under vattnet i enorm mängd. På grund av detta kommer negativt eget kapital att vara en faktor på dessa marknader i många år framöver, vilket begränsar utbudet av bostäder till salu och håller människor borta från marknaden som annars skulle kunna bli involverade.”

Den "effektiva" negativa aktieräntan, som inkluderar de husägare med ett bolån med 20 procent eller mindre eget kapital i sina hem, sjönk till 41.9 procent, från 43.6 procent under första kvartalet. Att lägga ut ett hem till salu och köpa ett nytt kräver i allmänhet ett eget kapital på 20 procent eller mer för att bekvämt kunna möta relaterade utgifter, inklusive handpenning för ett nytt hem och tillhörande stängningskostnader, skatter och fastighetsmäklararvoden. Husägare utan tillräckligt med eget kapital kan förbli bundna till sina hem, även om de inte är under vattnet.

Bland de 30 största storstadsområdena som täcks av Zillow, inkluderar de med den högsta andelen belånade husägare med negativt eget kapital under andra kvartalet Las Vegas (48.4 procent), Atlanta (44 procent) och Orlando (39.8 procent). Zillow Negative Equity Forecast[iii] för andra kvartalet förutspår att den negativa aktieandelen bland alla husägare med ett bolån kommer att sjunka till minst 20.9 procent under andra kvartalet 2014, vilket lyfter mer än 1.9 miljoner ytterligare husägare över hela landet till positivt eget kapital. Av de 30 största storstadsområdena förväntas majoriteten av dessa nyligen frigivna husägare komma från Los Angeles (89,677 74,054 husägare), Riverside, Kalifornien (61,186 XNUMX husägare) och Atlanta (XNUMX XNUMX husägare).

Dessa resultat är från andra kvartalets upplaga av Zillow Negative Equity Report, som tittar på aktuella utestående lånebelopp för enskilda ägarhus och jämför dem med dessa hems nuvarande uppskattade värden. Lånedata tillhandahålls av TransUnion®, en global ledare inom kredit- och informationshantering. Detta är den enda rapporten som använder nuvarande utestående lånesaldon på alla bolån vid beräkning av negativt eget kapital. Andra rapporter uppskattar nuvarande utestående lånesaldo baserat på det senaste lånet på en fastighet (dvs. det ursprungliga lånebeloppet vid köp eller refinansiering).

Storstadsområde	Q2 2013: % av husägare med inteckningar i negativt eget kapital	Q2 2013: "Effektiv" negativ aktiekurs, inklusive husägare med 20 % eller mindre eget kapital	Q2 2014: Prognostiserad negativ aktiekurs	Minsta antal husägare förväntas bli befriade från negativt kapital senast andra kvartalet 2
USA	23.8%	41.9%	20.9%	1,961,828
New York	18.7%	32.7%	18.5%	4,742
Los Angeles	18.4%	33.2%	13.1%	89,677
chicago	35.4%	50.7%	33.2%	38,268
Dallas-Fort Worth	16.5%	42.1%	12.6%	41,436
Philadelphia	22.7%	40.6%	21.4%	14,719
Washington	25.3%	42.9%	23.1%	24,225
Miami-Fort Lauderdale	34.1%	47.1%	31.3%	26,778
Atlanta	44.0%	61.3%	38.2%	61,186
boston	15.0%	32.3%	13.4%	13,327
San Francisco	17.7%	30.4%	12.8%	33,487
Detroit	37.0%	50.8%	34.0%	25,895
Flodstrand	36.1%	56.1%	25.1%	74,054
Phoenix	31.3%	47.4%	24.5%	52,236
Seattle	28.0%	46.1%	20.5%	50,065
Minneapolis-St. Paul	26.6%	46.4%	23.8%	19,294
San Diego	21.0%	39.2%	15.1%	27,640
St Louis	26.6%	47.1%	25.8%	4,711
Tampa	36.3%	50.9%	31.7%	23,805
Baltimore	26.3%	44.4%	23.4%	15,773
Denver	15.3%	38.9%	12.8%	13,165
Pittsburgh	12.8%	27.9%	12.0%	3,110
Portland	22.3%	42.1%	17.7%	19,217
Sacramento	31.5%	50.2%	20.4%	41,781
Orlando	39.8%	55.4%	34.7%	19,541
Cincinnati	24.5%	46.6%	22.9%	6,749
Cleveland	27.1%	45.2%	25.6%	6,077
Las Vegas	48.4%	66.9%	41.3%	23,600
San Jose	11.2%	22.2%	7.9%	9,277
Columbus	26.0%	48.9%	24.3%	5,843
Charlotte	28.3%	51.5%	27.1%	4,443

Om Zillow:
Zillow, Inc. (NASDAQ: Z) driver de största hemrelaterade marknadsplatserna på mobilen och webben, med en kompletterande portfölj av varumärken och produkter som hjälper människor att hitta viktig information om hem och få kontakt med de bästa lokala proffsen. Dessutom driver Zillow en branschledande ekonomi- och analysbyrå som leds av Zillows chefsekonom Dr Stan Humphries. Dr. Humphries och hans team av ekonomer och dataanalytiker producerar omfattande bostadsdata och forskning som täcker mer än 350 marknader på Zillow Real Estate Research. Zillow sponsrar också den kvartalsvisa Zillow Home Price Expectations Survey, som ber mer än 100 ledande ekonomer, fastighetsexperter och investerings- och marknadsstrateger att förutsäga vägen för Zillow Home Value Index under de kommande fem åren. Zillow, Inc.-portföljen inkluderar Zillow.com®, Zillow Mobile, Zillow Mortgage Marketplace, Zillow Uthyrning, Zillow gräverTM, Postlets®, Olika lösningar®, AgentfolioTM, Mortech® och HotPadsTM. Företaget har sitt huvudkontor i Seattle.

Zillow.com, Zillow, Postlets, Diverse Solutions och Mortech är registrerade varumärken som tillhör Zillow, Inc. Agentfolio, HotPads och Digs är varumärken som tillhör Zillow, Inc.

TransUnion är ett registrerat varumärke som tillhör Trans Union LLC.

[i] Uppgifterna i Zillow Negative Equity-rapporten innehåller bolånedata från TransUnion, en global ledare inom kredit- och informationshantering, för att beräkna olika statistik. Rapporten inkluderar, men är inte begränsad till, negativt eget kapital, belåningsgrader och förseningsgrader. För att beräkna negativt eget kapital, matchas det uppskattade värdet av en bostad mot alla utestående bolåneskulder och kreditlinjer som är förknippade med bostaden, inklusive bostadslån och bostadslån. All personligt identifierande information ("PII") tas bort från data av TransUnion innan leverans till Zillow. Sammantaget omfattar denna rapport mer än 870 tunnelbanor, 2,500 24,000 län och XNUMX XNUMX postnummer över hela landet.

[ii] Juli 2013-juli 2014. Zillow Home Value Forecast använder data från tidigare bostadsvärdetrender och nuvarande marknadsförhållanden, inklusive ledande indikatorer som bostadsförsäljning, månaders utbud av bostäder och arbetslöshet, för att förutsäga bostadsvärden under de kommande 12 månaderna för nationen och för mer än 250 marknader över hela landet.

[iii] Zillow Negative Equity Forecast är en försiktig uppskattning av vilka negativa aktiekurser som kommer att vara ett år från nu. För att prognostisera negativt eget kapital tar vi det aktuella bostadsvärdet för ett hus och uppskattar det av Zillow Home Value Forecast (ZHVF) för MSA där bostaden ligger. I de fall där det inte finns någon tillgänglig ZHVF använder vi den historiska värdeökningstakten för hemmet, och för tunnelbanor som inte har en historisk värdeökningstakt använder vi den historiska inflationstakten på nationell nivå. För bostäder som inte ligger i ett storstadsområde använder vi den prognostiserade nationella uppskattningstakten. För att beräkna nivån på bostadskapitalet om ett år använder vi det prognostiserade bostadsvärdet och det aktuella utestående skuldsaldot, där vi inte gör några antaganden om en husägares skuldnivå om ett år. Vi gör heller inga antaganden om utestängningsaktivitet under det kommande året. Därför är denna prognos mycket konservativ, eftersom husägare sannolikt kommer att fortsätta att betala ner sina skulder under hela året och bostäder kommer sannolikt att fortsätta att vara utestängda, och båda dessa faktorer kommer att bidra till en lägre negativ aktieränta. Zillow Negative Equity Forecast kan därför betraktas som en högre bunden uppskattning av negativt eget kapital.

John Lounsbury

Källor:

• Negativ aktiekurs faller för 5:e kvartalet i rad under Q2; Mer än 3 miljoner undervattenshusägare släpptes under det senaste året (Pressmeddelande, Zillow, 29 augusti 2013)

• USA:s bostadskris: Var finns bostadslån under vattnet? (Zillow, Interactive Graphic 2Q/2013)