Augustus 2011 Consumentenkredietcontracten vanwege studieleningen

Volgens de Federal Reserve, augustus 2011 consumentenkrediet verminderde tegen een jaarlijks tarief van 4.5% (na een groei van 6% in juli). Doorlopend krediet verminderde tegen een jaarlijks tarief van 3.5%, terwijl niet-doorlopend krediet verminderde tegen een jaarlijks tarief van 5.25%.

Econintersect besteedt tijd aan deze over het algemeen genegeerde gegevensreeksen, aangezien de VS een consumentgedreven economie is. Een nieuw normaal fenomeen is de verschuiving van de consument van een kredietmaatschappij naar een geldmaatschappij - een kwantumverschuiving die de hoeveelheid consumptie veranderde. Kijken naar consumentenkrediet geeft een bevestiging dat deze Nieuwe Normaal-verschuiving doorgaat.

Econintersect-weergave van de gegevens:  

Jaar-op-jaar groeipercentage Verandering in groeitempo ten opzichte van vorige maand trend
Totaal tegoed 2.1% -0.2% een maand minder goed
Doorlopend krediet -2.8% 0.6% jaren minder slechte trendlijn
Niet-doorlopend krediet 4.6% -0.5% een maand minder goed

Als studieleningen worden afgelost, groeit het consumptief krediet licht met 0.7% op jaarbasis.

Econintersect trekt zich terug voor studieleningen omdat ze momenteel een ongebruikelijk en buitensporig deel van de Amerikaanse consumentenleningen consumeren.

Een goede achtergrondartikel is geschreven door Frederick Sheehan.

De Federal Reserve rapporteert krediet verdeeld over doorlopend en niet-revolverend. Het merendeel van het doorlopend krediet is afkomstig van creditcards, terwijl niet-doorlopend krediet autoleningen, studieleningen en alle andere leningen omvat die niet zijn opgenomen in het doorlopend krediet, zoals leningen voor stacaravans, onderwijs, boten, aanhangwagens of vakanties.

Was er in augustus een pauze in de expansie van het consumptief krediet? Het zijn studieleningen die de analyse vertekenen, aangezien ze deze maand SLECHTS 55% groeiden op jaarbasis - een daling van een jaarlijkse groei van 70% vorige maand. Studieleningen waren deze maand meer dan 14% van het totale krediet - en waren goed voor de helft van de groei van het consumentenkrediet. In sommige voorgaande maanden was het letterlijk de hele groei van het consumentenkrediet.

Kortom, de statistische anomalie deze maand was dat studieleningen de negatieve cijfers van de Federal Reserve veroorzaakten. Het consumentenkrediet (zonder studieleningen) breidt zich zeer langzaam uit en is in overeenstemming met het Econintersect-model van het nieuwe normaal.

Gerelateerde artikelen

Alle berichten over consumentenkrediet

2 reacties op “Consumentenkredietcontracten augustus 2011 wegens studieleningen”

  1. Ten eerste, Steven, dit is de enige serieuze discussie over de effecten van studieleningen op de cijfers van deze maand die we hebben gezien, en we hebben gekeken. Goed gedaan.

    Ten tweede is er nog een dataset die u misschien in deze grafieken wilt opnemen, namelijk het gebruik van debetkaarten in plaats van creditcards.

    Toegegeven, dit wordt vertekend (sp?) door de problemen met de swipe-fee, maar de enorme toename van het gebruik van debetkaarten en/of contant geld om te betalen voor consumptiegoederen en -diensten houdt rechtstreeks verband met de meting van de schuldafbouw door sommige of de meeste van ons

    ALS een toename van het gebruik van "creditcards" echter gepaard gaat met een afname van het gebruik van "debetkaarten", dan is het misschien niet echt een toename van "creditcards", maar alleen een verandering in de manier waarop we betalen voor " stuff”, uit China, deze maand bij Walmart.

    Net als u hebben we de daling van het saldo van creditcards bekeken, om te proberen te zien of dat werd veroorzaakt door een afname in gebruik, OF werd veroorzaakt door annuleringen en afschrijvingen van creditcards. Ook wij zagen de enorme verschuiving naar het gebruik van pinpassen.

    Wat velen van de VS ontdekten, was dat het gebruik van debet of contant geld alle "late" en "overdisposities" elimineerde. Gezien het feit dat de Big Bad Banksters meer verdienen aan die vergoedingen dan aan de rente die ze aanrekenen, zijn WIJ mogelijk de echte oorzaak van al hun financiële problemen :)

    We hebben hun vergoedingen "geveegd"; en nu "veegt" het kwaadaardige rijk terug.

  2. ja, debetkaartgegevens zouden echt interessant zijn om in realtime te analyseren. zoals u weet, zijn debetkaarten geen krediet, maar in wezen elektronische cheques - en verschijnen daarom niet in de kredietdatabase van de Fed.

    ik heb snel gezocht en vond geen realtime gegevens over het gebruik van pinpassen - en zonder realtime gegevens is analyse onmogelijk. ik vind debetkaartkosten bijzonder slecht wanneer de bank al profiteert van de transactiekosten van de handelaar. dit is een extra verkrachting door consumenten gericht op de armere helft van de bevolking die het pinpasgebruik domineert.

    verder zijn de transactiesystemen (plus, cirrus, interlink, enz.) monopolies omdat handelaren of consumenten geen keuze hebben in hun tarieven.

    op dit punt met de duidelijke vooringenomenheid van de federale overheid en de overheid ten opzichte van grote banken - zal niets minder dan het vervangen van alle gekozen functionarissen verandering brengen.

Reacties zijn gesloten.